Enfoque de estrategia

Por qué una estrategia sistemática de FX y materias primas

Una mirada a una estrategia sistemática que opera mercados seleccionados de divisas y materias primas mediante CFDs: cómo funciona, por qué puede diversificar una cartera con fuerte peso en activos digitales y sus riesgos específicos. Solo informativo; no es una oferta ni una solicitud. Los CFDs están apalancados y conllevan un riesgo significativo.

2 de julio de 20268 min de lectura

Ideas clave

Esta estrategia aplica enfoques sistemáticos basados en modelos a mercados seleccionados de divisas y materias primas, elegidos por su liquidez.
Sus factores de rentabilidad son distintos de los activos digitales, por lo que puede servir como diversificador junto a una asignación de activos digitales.
Se implementa mediante CFDs —derivados apalancados— con investigación de IA y machine learning y una gestión de riesgo disciplinada.
Los inversores profesionales la consideran por la diversificación más allá de los activos digitales, la disciplina sistemática y una exposición líquida a fuentes de rentabilidad alternativas.
Los CFDs están apalancados y conllevan un riesgo significativo, incluidas pérdidas que pueden superar el margen inicial; esta nota es solo educativa.

Qué es esta estrategia

Se trata de una estrategia sistemática que opera un universo seleccionado de pares de divisas y mercados de materias primas líquidos mediante modelos cuantitativos. El posicionamiento se rige por reglas predefinidas y no por visiones discrecionales, y los mercados se eligen por su liquidez y su idoneidad para una implementación sistemática.

La estrategia se implementa mediante CFDs (contratos por diferencia) —instrumentos derivados apalancados—. Su rasgo distintivo dentro de la gama de un gestor centrado en activos digitales es que sus factores de rentabilidad provienen de las divisas y las materias primas, mercados cuyo comportamiento es en gran medida independiente del ecosistema de activos digitales.

Cómo se construye

La estrategia aplica un marco sistemático coherente a un conjunto elegido de mercados líquidos.

Universo de mercados — un conjunto seleccionado de pares de divisas y mercados de materias primas líquidos, elegidos por su liquidez y su idoneidad para una implementación sistemática.
Marco de modelos sistemáticos — los modelos cuantitativos generan señales a partir de los datos de mercado, que se traducen en posiciones de CFD dimensionadas y gestionadas conforme a reglas predefinidas.
Investigación con IA y machine learning — el desarrollo y la validación de señales aplican IA y machine learning dentro de un marco definido de riesgo y gobernanza, con supervisión humana.
Gestión de riesgo disciplinada — dimensionamiento de posiciones y límites de exposición predefinidos entre mercados, reglas sistemáticas de reducción de riesgo y seguimiento del apalancamiento, las caídas y la volatilidad.

Por qué lo consideran los inversores profesionales

Las consideraciones siguientes son razones generales por las que un inversor podría encontrar útil este tipo de estrategia, en particular junto a la exposición a activos digitales. Son observaciones, no una recomendación.

Diversificación más allá de los activos digitales — las divisas y las materias primas aportan factores de rentabilidad distintos de las estrategias de activos digitales, favoreciendo la diversificación de la cartera.
Disciplina sistemática — un posicionamiento gobernado por modelos y reglas predefinidas y no por visiones discrecionales.
Exposición líquida — la estrategia se orienta a mercados líquidos de divisas y materias primas, expresados mediante instrumentos CFD.
Un complemento, no un duplicado — una fuente de rentabilidad que se comporta de forma distinta a una asignación de activos digitales.

Consideraciones de riesgo

Esta estrategia conlleva riesgos específicos y significativos que deben comprenderse antes de considerarla.

La estrategia se implementa mediante CFDs. Los CFDs son derivados apalancados y pueden conllevar un riesgo significativo, incluidas pérdidas que pueden superar el margen inicial.
Los mercados de divisas y materias primas pueden ser volátiles y estar sujetos a factores macroeconómicos y geopolíticos.
Los modelos sistemáticos pueden tener un rendimiento inferior o no alcanzar el objetivo de la estrategia.
Los inversores pueden perder parte o la totalidad de su capital. Los resultados pasados no son un indicador fiable de resultados futuros.

Para quién está diseñado

Este tipo de estrategia está dirigido a inversores profesionales y cualificados que comprenden las estrategias apalancadas basadas en derivados y buscan una exposición líquida a fuentes de rentabilidad sistemáticas alternativas, a menudo como diversificador dentro de una cartera más amplia.

Cualquier inversión solo puede realizarla un inversor elegible sobre la base de la documentación de oferta correspondiente. Esta nota es educativa y no constituye una oferta ni una solicitud.

Block Asset Management

Cómo gestiona Block Asset Management esta estrategia

Esta es una de las estrategias que gestionamos para inversores profesionales y cualificados. Su ventaja es una fuente de rentabilidad sistemática y diversificadora, gestionada con la misma disciplina de investigación y gobernanza de riesgo que aplicamos en todas nuestras estrategias.

Proceso sistemático basado en modelos

Los modelos cuantitativos generan señales a partir de los datos de mercado, que se traducen en posiciones de CFD dimensionadas y gestionadas conforme a reglas predefinidas y no a visiones discrecionales.

Investigación con gobernanza

La IA y el machine learning respaldan el desarrollo y la validación de modelos dentro de un marco definido de riesgo y gobernanza, con supervisión humana.

Gestión de riesgo disciplinada

Dimensionamiento de posiciones y límites de exposición predefinidos entre mercados, reglas sistemáticas de reducción de riesgo y seguimiento continuo del apalancamiento, las caídas y la volatilidad.

Un diversificador genuino

Los factores de rentabilidad de las divisas y las materias primas son distintos de los activos digitales, ofreciendo diversificación en lugar de más de la misma exposición.

Experiencia y transparencia

Ocho años aplicando investigación sistemática guían cómo construimos y gobernamos esta estrategia, con la transparencia y el acceso controlado y auditable que las instituciones esperan.

Una estrategia sistemática de FX y materias primas ofrece una fuente de rentabilidad diversificadora y basada en reglas que se comporta de forma distinta a los activos digitales, pero, implementada mediante CFDs, depende de una gestión de riesgo y una gobernanza disciplinadas. Su papel es el de complemento dentro de una cartera más amplia, no el de una apuesta aislada.

Los inversores profesionales y cualificados que deseen comprender este tipo de estrategia con más detalle pueden contactar con nuestro equipo de relación con inversores o registrarse para acceder a nuestros materiales de estrategia. Esta nota se facilita solo con fines informativos.

Información importante

Este material se facilita únicamente con fines informativos y está dirigido a inversores profesionales y cualificados. No constituye asesoramiento de inversión, ni una oferta, solicitud o invitación a suscribir o invertir en ningún fondo o estrategia. La estrategia se implementa mediante CFDs; los CFDs son derivados apalancados y pueden conllevar un riesgo significativo, incluidas pérdidas que pueden superar el margen inicial. Los nombres de los productos son descriptores genéricos de estrategia. Cualquier inversión solo puede realizarla un inversor elegible sobre la base de la documentación de oferta correspondiente. Los mercados de divisas y materias primas pueden ser volátiles; los inversores pueden perder parte o la totalidad de su capital. Los resultados pasados no son un indicador fiable de resultados futuros.

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